ВТБ увеличил прибыль до 233,6 млрд рублей и ожидает рост показателей на фоне снижения ставок

Банк ВТБ (головная структура группы ВТБ) опубликовал неаудированную финансовую отчётность по МСФО за май и первые пять месяцев 2025 года.

С января по май группа ВТБ получила чистую прибыль в размере 233,6 млрд рублей, что обеспечило рентабельность капитала (ROE) на уровне 20,3%. По словам первого заместителя президента–председателя правления и финансового директора Дмитрия Пьянова, снижение ключевой ставки, начавшееся в июне, позволяет банку с оптимизмом смотреть на перспективы года. Он отметил, что ВТБ рассчитывает повысить прогнозы по чистой процентной марже и чистой прибыли при публикации итогов полугодия.

Рост корпоративного кредитования на фоне снижения розничного портфеля

На 31 мая 2025 года совокупный кредитный портфель (до вычета резервов) достиг 23,8 трлн рублей, показав рост на 0,4% с начала года.

• Кредиты юридическим лицам выросли на 0,8% в мае и на 2,3% за пять месяцев – до 16,3 трлн рублей.
• Розничное кредитование, напротив, снизилось на 0,5% в мае и на 3,6% с начала года, составив 7,5 трлн рублей.
• Доля розничных займов в кредитном портфеле сократилась до 32% по сравнению с 33% на конец 2024 года.

Структура клиентских средств меняется в пользу физлиц

Объём средств физических лиц вырос:

на 0,8% в мае и на 4% с начала года, достигнув 13,5 трлн рублей.

Средства корпоративных клиентов сократились:

на 4% в мае и на 8,9% с начала года, опустившись до 12,7 трлн рублей.

Итоговый объём средств клиентов – 26,2 трлн рублей, что на 2,7% меньше по сравнению с началом года. При этом доля вкладов населения в общей массе клиентских средств увеличилась до 51,7% (против 48,4% на конец 2024 года).

Коэффициент LDR (отношение выданных кредитов к привлечённым средствам) составил 86,3%, оставаясь на консервативном уровне.

Финансовые показатели демонстрируют устойчивость несмотря на давление

• Чистая прибыль за май – 68,1 млрд рублей,
• За 5 месяцев – 233,6 млрд рублей. По сравнению с аналогичными периодами 2024 года это означает рост на 127% в мае и на 0,1% с начала года.

ROE составил:

• 28,3% в мае (+13,4 п.п. год к году),
• 20,3% за 5 месяцев (-4,4 п.п.).

Чистые операционные доходы до резервов:

• 66,1 млрд рублей в мае (-26,8%),
• 515,2 млрд рублей за 5 месяцев (+20,6%).

Чистые процентные доходы снизились из-за сжатия маржи:

• на 39,6% в мае, на 54,9% с начала года, составив 27,4 млрд и 110,1 млрд рублей соответственно.

Маржа по процентам снизилась до 1,0% в мае и 0,8% за 5 месяцев, против 1,9% и 2,1% годом ранее.

Комиссионный доход и расходы на резервы

Чистые комиссионные доходы выросли на 22,8% в мае и 34% с начала года, до 23,7 млрд и 119,8 млрд рублей.

Рост обеспечен в том числе операциями с валютой и обслуживанием трансграничных платежей.

Расходы на создание резервов:

• 22,9 млрд рублей в мае (+36,3%),
• 100,2 млрд рублей за 5 месяцев (+91,2%).

Стоимость риска за 5 месяцев – 0,9% (+30 б.п. год к году).

Качество активов и структура затрат

Доля неработающих кредитов (NPL) выросла до 4% по сравнению с 3,5% на конец 2024 года, при этом уровень покрытия составил 131% (ранее – 138,7%).

Расходы на персонал и администрирование:

• 42,4 млрд рублей в мае (+12,8%),
• 205,5 млрд рублей за 5 месяцев (+18%).

Рост затрат частично объясняется консолидацией «Почта Банка». Без этого фактора расходы увеличились на 11,7%.

Соотношение расходов к операционным доходам до резервов:

• 63,8% в мае (против 41,7% годом ранее),
• 39,8% за 5 месяцев (против 40,7%).

Расходы к активам остались стабильными – 1,4%.

Капитал остаётся на высоком уровне

На 1 июня 2025 года нормативы достаточности капитала превышают минимальные требования ЦБ РФ:

• Н20.0 (общий капитал) – 9,9%,
• Н20.1 (базовый капитал) – 7,1%,
• Н20.2 (основной капитал) – 8,7%.